组别

规模分组

账面市值比分组

1 (小)

2

3

4

5(大)

1 (小)

2

3

4

5 (大)

特质流动性波动率

1 (小)

−0.38

−0.22

0.04

0.28

−0.33

1.63

0.59

−0.12

−0.28

−1.07

2

0.14

0.65

1.05

1.49

1.86

4.43

2.01

1.06

1.12

−0.15

3

0.80

1.87

2.05

3.01

2.15

4.52

3.71

1.99

2.29

0.18

4

1.62

2.77

3.29

4.05

3.18

5.68

4.99

3.68

2.13

1.54

5 (大)

3.38

5.79

7.18

6.72

4.90

9.58

6.71

5.63

3.68

1.93

5-1

3.77

6.02

7.14

6.44

5.23

7.95

6.12

5.75

3.97

3.00

值

9.12

15.42

14.56

14.92

7.37

9.12

8.54

7.61

5.74

4.45